華澤卓越營(yíng)銷能力：華澤集團(tuán)旗下的酒類營(yíng)銷主要為金六福酒業(yè)和華致酒業(yè)，兩種深度不同、目標(biāo)客戶不同的銷售渠道，構(gòu)建了華資集團(tuán)能夠覆蓋高中低檔酒營(yíng)銷的銷售網(wǎng)絡(luò)；通過(guò)對(duì)華澤一些品牌運(yùn)作的分析，如五糧液年份酒、香格里拉、湘窖系列等，可以更加深入了解華澤強(qiáng)大的營(yíng)銷能力和經(jīng)營(yíng)效率。http://m.kiari.cn【慧博投研資訊】這些都更堅(jiān)定了我們看好華澤集團(tuán)與古越龍山合作前景的信心。http://m.kiari.cn（慧博投研資訊）
　　合作提升業(yè)績(jī)：根據(jù)我們了解，華澤已經(jīng)逐步展開鋪貨，而且進(jìn)展順利；我們同時(shí)借鑒其他酒類公司在高端白酒快速增長(zhǎng)的過(guò)程，給予古越龍山未來(lái)發(fā)展前景較為合理的預(yù)測(cè)。
　　氨綸負(fù)累不再：06年末以來(lái)氨綸價(jià)格飛漲，公司氨綸業(yè)務(wù)06年全年基本可以實(shí)現(xiàn)盈虧平衡，我們調(diào)高06年EPS預(yù)測(cè)至0.11元；火爆行情不改公司剝離初衷，我們假設(shè)氨綸不影響公司07年以后業(yè)績(jī)。
　　投資建議：我們預(yù)計(jì)公司原有黃酒品種會(huì)出現(xiàn)較大增長(zhǎng)，而與華澤集團(tuán)的合作不僅能夠打開高端酒市場(chǎng)，而且能夠促進(jìn)古越龍山原有酒種的銷售。我們認(rèn)為07年是公司業(yè)績(jī)大幅改善、突飛猛進(jìn)的一年。預(yù)計(jì)公司07-09年EPS分別為1.05元，1.71元和2.83元，目前的估值極具吸引力，未來(lái)股價(jià)上升空間巨大，我們維持對(duì)公司“最優(yōu)-1”的投資評(píng)級(jí)，上調(diào)12個(gè)月內(nèi)目標(biāo)價(jià)為60元，強(qiáng)烈推薦買入